Большая техническая энциклопедия
2 4 7
D L N
А Б В Г Д Е Ж З И Й К Л М Н О П Р С Т У Ф Х Ц Ч Ш Щ Э Ю Я
ОБ ОГ ОД ОЖ ОК ОЛ ОП ОР ОС ОТ ОФ ОХ ОЧ

Обеспеченный кредит

 
Обеспеченные кредиты являются основной разновидностью современного банковского кредита.
В пределах обеспеченного кредита банк оплачивает все счета хозяйствующего субъекта. Погашение кредита производится по первому требованию банка за счет средств, поступивших на счет заемщика, или путем реализации залога. Онкольный кредит погашается заемщиком обычно с предупреждением за 2 - 7 дней.
В делах предпочтителен обеспеченный кредит, а это форма старшего кредита, при которой займ гарантирован конкретным активом или группой активов компании.
В делах предпочтителен обеспеченный кредит, а это форма старшего кредита, при которой займ гарантирован конкретным активом или группой активов компании. При ликвидации выручка от продажи этого актива поступает только кредитору с обеспечением. Если денежные средства, полученные за счет его продажи, превышают размер долга по обеспеченному кредиту, то излишек денег поступает для распределения среди общих кредиторов. Если денежных средств не хватает, то заимодавец становится общим кредитором на оставшуюся сумму обязательств.
Предоставление ничем не обеспеченного кредита может практиковаться банком только в 01 ношении постоянных клиентов, чья платежеспособность не вызывает сомнений.
Российские банки стремятся предоставлять обеспеченные кредиты, в чем их заинтересовывает и система регулирования ЦБ РФ. В качестве дополнительного обеспечения возврата суммы основного долга и выплаты процентов в РФ используются залог, поручительство и банковская гарантия. Что касается страхования риска невозврата кредита, получившего распространение в начале 90 - х годов, то в настоящее время этот вид обеспечения практически перестал существовать, поскольку банки столкнулись с многочисленными случаями отказа страховых организаций от проведения выплат.
В современных российских условиях основная проблема при оформлении обеспеченных кредитов - процедура оценки стоимости имущества из-за незавершенности процесса формирования ипотечного и фондового рынков. Кредиты под финансовые гарантии третьих лиц, реальным выражением которых служит юридически оформленное обязательство со стороны гаранта возместить фактически нанесенный банку ущерб при нарушении непосредственным заемщиком условий кредитного договора, весьма характерны для стран с развитой рыночной экономикой.
Кредитная линия - это соглашение между банком и его клиентом, определяющее максимальный объем обеспеченного кредита, которым банк разрешает пользоваться фирме на протяжении некоторого времени. Обычно договор заключается на 1 год и через год подлежит обновлению. Часто кредитная линия возобновляется после того, как банк получает заверенный аудитором годовой отчет о деятельности компании и возможность изучить результаты этой деятельности. Если окончание периода, за который отчитывается заемщик, приходится на 31 декабря, банк может установить такой период действия кредитной линии, который истекал бы где-нибудь в марте. В марте банк и компания встречаются для обсуждения кредитных потребностей фирмы в будущем году в свете результатов ее деятельности за прошлый год. Объем кредита базируется на оценке банком кредитоспособности заемщика и его потребности в средствах. В зависимости от изменения этих условий кредитная линия может быть возобновлена, начиная со срока прекращения действия предыдущего соглашения или даже ранее, если возникла необходимость изменить условия.
Они бывают необеспеченные - кредитная линия, револьверный кредит, кредиты на проведение отдельных сделок; и обеспеченные кредиты, выданные под залог запасов, дебиторской задолженности или другого имущества.
Поскольку эти кредиты выдаются обычно на срок более одного года, мы рассматриваем их в этой главе, а не в главе о краткосрочных обеспеченных кредитах. Как и с обеспеченными кредитами, кредитор оценивает пригодность залогового обеспечения для продажи и выдвигает предложение о проценте от рыночной стоимости в зависимости от состояния оборудования. В частности, схема погашения кредита устанавливается в соответствии со схемой начисления износа оборудования. Устанавливая схему погашения кредита, кредитор хочет быть уверен в том, что рыночная стоимость оборудования всегда превышает остаток ссуды.
Как вы считаете, процентная ставка по кредиту, обеспеченному залогом, должна быть выше или ниже, чем ставка на идентичный в остальных отношениях, но не обеспеченный кредит.
Контрольный вопрос 16.3. Как вы считаете, процентная ставка по кредиту, обеспеченному залогом, должна быть выше или ниже, чем ставка на идентичный в остальных отношениях, но не обеспеченный кредит.
Старшие векселя, соглашение о долгосрочных кредитах и доходных облигациях содержат определенные статьи, обязывающие компанию ограничить общие заимствования некоторой долей общей рыночной компании ( капитализации), равно как и ограничить некоторой долей капитализации старшие и обеспеченные кредиты. По состоянию на 31 декабря 1991 г. условиями соглашения ограничены выплаты дивидендов максимумом в 3500 тыс. долл.
Онкольный кредит ( от англ, on call - по требованию) является разновидностью контокоррента и выдается, как правило, под залог товарно-материальных ценностей или ценных бумаг. В пределах обеспеченного кредита банк оплачивает все счета клиента, получая право погашения кредита по первому своему требованию за счет средств, поступивших на счет клиента, а при их недостаточности - путем реализации залога.
Поскольку эти кредиты выдаются обычно на срок более одного года, мы рассматриваем их в этой главе, а не в главе о краткосрочных обеспеченных кредитах. Как и с обеспеченными кредитами, кредитор оценивает пригодность залогового обеспечения для продажи и выдвигает предложение о проценте от рыночной стоимости в зависимости от состояния оборудования. В частности, схема погашения кредита устанавливается в соответствии со схемой начисления износа оборудования. Устанавливая схему погашения кредита, кредитор хочет быть уверен в том, что рыночная стоимость оборудования всегда превышает остаток ссуды.

При соглашении репо государственные облигации продаются с условием ее обратного выкупа позднее по оговоренной цене. Таким образом, продавец в действительности получает краткосрочный обеспеченный кредит с государственными облигациями в качестве обеспечения. Фактически репо позволяет гораздо легче отдать в долг государственные облигации и получить кредит под эти облигации Кто-то с медвежьим взглядом на рынок, например, может продать облигации, которых у него нет, и временно взять в долг бумаги, которые нужны ему для поставки.
Дифференциация прежде всего касается, структуры лизинговых платежей, которые зачастую подстраиваются под денежный поток лизингополучателя, а также под динамику остаточной стоимости лизингового имущества. Вариации последней используются для минимизации расходов лизингополучателя и еще более отдаляют лизинг от традиционно обеспеченного кредита.
Казначейство США не выпускает ни однодневных векселей, ни векселей со сроком погашения в несколько недель или меньше. Однако если бы оно выпускало такие краткосрочные векселя, то процентные ставки по таким государственным пенным бумагам были бы ниже процентных ставок по ссудам федеральных фондов, ( суды федеральных фондов не являются обеспеченными кредитами, тогда как казначейские векселя США обеспечены налогами, взимаемыми государством, и поэтому свободны от кредитного риска.
В делах предпочтителен обеспеченный кредит, а это форма старшего кредита, при которой займ гарантирован конкретным активом или группой активов компании. При ликвидации выручка от продажи этого актива поступает только кредитору с обеспечением. Если денежные средства, полученные за счет его продажи, превышают размер долга по обеспеченному кредиту, то излишек денег поступает для распределения среди общих кредиторов. Если денежных средств не хватает, то заимодавец становится общим кредитором на оставшуюся сумму обязательств.
Под проектным финансированием понимается [1, 5] предоставление финансовых ресурсов для реализации инвестиционных проектов в виде кредита без права регресса, с ограниченным или полным регрессом на заемщика со стороны кредитора. Под регрессом понимается требование о возмещении предоставленной в заем суммы. При проектном финансировании кредитор несет повышенные риски, выдавая, с точки зрения традиционных банковских кредитов, необеспеченный или не в полной мере обеспеченный кредит. Погашение этого кредита осуществляется за счет денежных потоков, образующихся в ходе эксплуатации объекта инвестиционной деятельности.
Онкольный кредит ( англ, loan / money / on / call - заем до востребования) - краткосрочный кредит, который погашается по первому требованию; выдается, как правило, под обеспечение ценными бумагами и товарами. Онкольный кредит осуществляется следующим образом. Банк открывает заемщику специальный текущий счет под залог товарно-материальных ценностей или ценных бумаг. В пределах обеспеченного кредита банк оплачивает все счета хозяйствующего субъекта. Погашение кредита производится по первому требованию банка за счет средств, поступивших на счет заемщика, или путем реализации залога. Онкольный кредит погашается заемщиком обычно с предупреждением за 2 - 7 дней.
Кредит под дебиторскую задолженность функционирует примерно так же, как возобновляемый револьверный кредит, за исключением того, что дебиторские задолженности - единственные активы, используемые для подсчета возможного размера займа. Кредиты большей частью ограничены 70 - 90 % стоимости приемлемого обеспечения. Кредитор может потребовать ежемесячных или ежеквартальных статистических отчетов и ежеквартальных или ежегодных ревизий банковскими бухгалтерами, чтобы быть уверенным: компания должным образом ведет всю документацию и деятельность по инкассации. Расходы по займам для таких кредитов лучше всего охарактеризовать как средние - не самый низкий процент и не самый высокий. Фактический процент очень сильно зависит от кредитной политики кредитора, кредитоспособности заемщика и отношений между ними. Да, несмотря на то что это считается обеспеченным кредитом, готовность кредитора кредитовать, гибкость сроков и условий очень сильно зависят от отношений между кредитором и заемщиком.
 
Loading
на заглавную 10 самыхСловариО сайтеОбратная связь к началу страницы

© 2008 - 2014
словарь online
словарь
одноклассники
XHTML | CSS
Лицензиар ngpedia.ru
1.8.11